Invest-currency.ru

Как обезопасить себя в кризис?
3 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

На платежный баланс страны влияет

Тема 5. Мировая валютная система

6. Факторы, влияющие на платежный баланс

На состояние платежного баланса влияет ряд факторов:

1. Неравномерность экономического и политического развития стран, международная конкуренция. Эволюция основных статей платежного баланса отражает изменения соотношения сил центров соперничества в мировой экономике. После второй мировой войны сложился активный платежный баланс США при крупном дефиците платежных балансов стран Западной Европы и Японии в силу отставания их экономического потенциала. В этом проявилась характерная до конца 50-х годов моноцентрическая система господства во главе с США. Так, в период после второй мировой войны и до 60-х годов торговые балансы большинства стран Западной Европы и Японии были обычно пассивными. Торговый баланс США в те же годы сводился с огромным активным сальдо (в 1947г. 10 млрд. долл.) благодаря укреплению позиции американских монополий на мировом рынке, устойчивости доллара. Превращение США в международного инвестора и кредитора обусловило приток огромных дивидендов и процентов из-за рубежа.

Однако доля США в ежегодном приросте прямых инвестиций уменьшилась с 50% в 1967г. до 4% в 1980г. за счет увеличения доли Западной Европы и Японии, а с 1985г. США стали нетто-импортером капитала.

Падение доли США в мировом промышленном производстве (с 54,6% в 1948г. до 37,8% в 1984г.), экспорте товаров (с 33,0 до 12,7% соответственно), экспорте капиталов (на 20% за 70-е годы) при увеличении военных расходов, в том числе за границей, привело к хроническому дефициту текущих операций их платежного баланса. Длительный экономический подъем в США в 90-х годах способствовал восстановлению их лидирующих позиций в мировой экономике и международных финансах. Противоречия между тремя центрами — США, Западной Европой (в первую очередь странами ЕС), Японией — отражаются на состоянии их платежных балансов.

2. Циклические колебания экономики. В платежных балансах находят выражение колебания, подъемы и спады хозяйственной активности в стране, так как от состояния внутренней экономики зависят ее внешнеэкономические операции. Колебания платежного баланса, обусловленные механизмом промышленных циклов, способствуют перенесению внутриэкономических циклических процессов из одной страны в другие. Рост производства вызывает увеличение импорта топлива, сырья, оборудования, а при замедлении темпов экономического роста ввоз товаров сокращается. Экспорт товаров, капиталов, услуг в большей степени реагирует на изменения условий мирового рынка. При вялом хозяйственном развитии вывоз капитала обычно увеличивается. При ускоренном развитии экономики, когда растут прибыли, усиливается кредитная экспансия в стране, повышается процентная ставка, темп вывоза капитала падает. В силу асинхронности современного экономического цикла его колебания влияют на платежный баланс зачастую косвенно. Мировые экономические кризисы приводят к крупномасштабным дефицитам платежных балансов то одних, то других стран.

3. Рост заграничных государственных расходов. Тяжелым бременем для платежного баланса являются внешние правительственные расходы, которые преследуют разнообразные экономические и политические цели.

4. Милитаризация экономики и военные расходы. Основная масса государственных расходов США за границей, отражающихся в платежном балансе, предназначена на военные цели (более 50%; в их числе содержание и оснащение военных баз за рубежом, военная помощь). Косвенное воздействие военных расходов на платежный баланс определяется их влиянием на условия производства, темпы экономического роста, а также масштабами изъятия из гражданских отраслей ресурсов, которые могли бы использоваться для капиталовложений, в частности в экспортные отрасли. Если экспортные отрасли загружены военными заказами, а средства, которые можно применить для расширения вывоза товаров, направляются на военные цели, это приводит к сокращению экспортных возможностей страны. Рост вооружений вызывает увеличение импорта военно-стратегических товаров, в том числе многих видов сырья (нефти, каучука, цветных металлов), сверх нормальных потребностей мирного времени.

5. Усиление международной финансовой взаимозависимости. В современных условиях движение финансовых потоков стало важной формой международных экономических связей. Это обусловлено увеличением масштабов вывоза капиталов, развитием мирового рынка ссудных капиталов, включая еврорынки, финансовые рынки, в условиях либерализации условий сделок. В итоге финансовая взаимозависимость стран стала сильнее коммерческой взаимозависимости. Это усиливает валютные и кредитные риски, в первую очередь риск неплатежеспособности заемщика; мировой долговой кризис 80-х и 90-х годов, валютно-финансовый кризис 1997—1998 гг. вскрыли опасность этих рисков. Финансовые потоки превышают в десятки раз платежи по международной торговле.

Двойственное влияние вывоза капитала на платежный баланс страны-экспортера заключается в том, что он увеличивает его пассив, но служит базой для притока в страну процентов и дивидендов через определенный период. Однако приток процентов и дивидендов уменьшается при реинвестиции части прибылей в стране приложения капитала. Например, филиалы американских корпораций в Западной Европе реинвестируют примерно половину прибылей, полученных в этом регионе.

Чрезмерный вывоз капитала отвлекает средства, которые могли бы быть использованы для модернизации экспортных отраслей. В отличие от внутренних капиталовложений экспорт капитала оказывает меньшее влияние («мультипликационный эффект») на рост инвестиций в сопряженных сферах, так как тратится в основном на покупку иностранных, а не национальных сырья, оборудования, рабочей силы.

6. Изменения в международной торговле. НТР, рост интенсификации хозяйства, переход на новую энергетическую базу вызывают структурные сдвиги в международных экономических связях. Более интенсивной стала торговля готовыми изделиями, в том числе наукоемкими товарами, а также нефтью, энергоресурсами. Резкое повышение цен на нефть в 70-х и начале 80-х годов (в 18 раз в 1980г. против 1971г.) привело к дефициту текущих операций платежного баланса стран — импортеров нефти ряда промышленно развитых стран, включая США, развивающихся стран и активизации платежного баланса нефтеэкспортирующих стран ОПЕК. Война в Персидском заливе, начавшаяся в январе 1991г., вызвала скачок цены на нефть.

В географии товарных потоков происходит сдвиг в сторону расширения обмена между развитыми странами (70% мировой торговли, стран ЕС — 38%) при сокращении удельного веса развивающихся стран в их внешней торговле. Взаимная торговля развитых стран поглощает 80% их экспорта (стран ЕС — 58%), а торговля между развивающимися странами составляет лишь 1/4 их экспорта. Это обостряет конкуренцию на мировом рынке.

ТНК наращивают внутрифирменный товарообмен, включаемый статистикой в общий итог мировой торговли. Это накладывает отпечаток на уровень цен, структуру МЭО, распределение выгод от участия в МРТ, способствует таможенному протекционизму. На состояние платежного баланса влияют явные и скрытые международные операции ТНК. Повысилось влияние неценовых факторов конкуренции — новизны, качества, надежности, сроков поставки продукции — на платежный баланс.

7. Валютно-финансовые факторы. Девальвация обычно поощряет экспорт, а ревальвация стимулирует импорт при прочих равных условиях. Нестабильность мировой валютной системы ухудшает условия международной торговли и расчетов. В ожидании снижения курса национальной валюты происходит смещение сроков платежей по экспорту и импорту: импортеры стремятся ускорить платежи, а экспортеры, напротив, задерживают получение вырученной иностранной валюты (политика «лидз энд лэгз»). Достаточен небольшой разрыв в сроках международных расчетов, чтобы вызвать значительный отлив капиталов из страны. С введением плавающих курсов возрос риск валютных потерь. Колебания курса ведущих валют, которые используются как валюты цены и платежа, — доллара, евро, японской йены — влияют на платежные балансы большинства стран.

Читать еще:  Код уин в платежном

8. Отрицательное влияние инфляции на платежный баланс. Это происходит в том случае, если повышение цен снижает конкурентоспособность национальных товаров, затрудняя их экспорт, поощряет импорт товаров и способствует «бегству» капиталов за границу.

9. Чрезвычайные обстоятельства — неурожай, стихийные бедствия, катастрофы и т.д. отрицательно влияют на платежный баланс.

Платежные балансы реагируют на торгово-политическую дискриминацию определенных стран, создающих искусственные барьеры и препятствующих развитию взаимовыгодных отношений.

Факторы, влияющие на платежный баланс

Понятие о платежном балансе и его сути

Важным условием успешного формирования внешней и внутренней политики государства является сбалансированность бюджета. Особое внимание следует обращать на соотношения выплат и поступлений во внешнеэкономической деятельности. Это правило отнюдь не новое. Еще в государствах средневековой Европы правители пытались обобщить сведения о всех внешнеторговых операциях. В конце $ХІХ$ века ученый экономист Джеймс Стюарт ввел понятие платежного баланса. Примерно тогда же были окончательно сформулированы принципы и разработаны методы его формирования и вычисления.

В международных экономических отношениях важную роль играет Международный валютный фонд. Он не только координирует международные финансовые отношения, но и разрабатывает единые экономические и финансовые стандарты. На основе принципов, разработанных Международным валютным фондом, было сформулировано следующее определение платежного баланса:

«Платежным балансом называется системный перечень всех экономических операций, которые были произведены за какой-либо определенный период времени или производятся в настоящий момент между резидентами данного государства и резидентами всех остальных стран мира».

Готовые работы на аналогичную тему

Платежный баланс страны выполняет следующие функции:

  • проведение учета всех операций, связанных с выплатами за границу за определенный период времени;
  • организацию и проведение учета всех поступлений из-за рубежа за это же время;
  • анализ полученных результатов (сальдо баланса);
  • формирование базиса для операций по прогнозированию и моделированию дальнейших путей развития внешнеэкономических связей и национальной экономики вообще.

Общая структура платежного баланса

Для того чтобы определить факторы, влияющие на платежный баланс, необходимо прежде всего рассмотреть структуру платежного баланса. Это образование имеет многоплановое и многоуровневое строение. Рассматривать строение этой системы можно как с позиций направления движения средств, так и с позиций характера операций.

По движению средств структуре системы платежного баланса рассматривают две взаимозависимые составляющие. Они характеризуют противоположные направления движения средств. Это кредит (приходная часть баланса) и дебет (расходная часть). В кредит входят все операции, которые обеспечивают поступление валюты в страну. Операции по дебету характеризуют вывод валюты из страны. Поэтому в бухгалтерских записях кредитные операции обозначаются как положительные («$+$»), а выплаты по дебету – как отрицательные («$─$»).

Задай вопрос специалистам и получи
ответ уже через 15 минут!

По характеру операций в платежном балансе различают следующие структурные подразделения:

  • торговый баланс;
  • баланс услуг и некоммерческих выплат;
  • баланс движения капиталов и кредитов.

Благодаря торговому балансу (точнее – объему экспорта) можно иметь информацию об объеме поступающей в страну валюты. Этот показатель свидетельствует о возможностях страны обслуживать внешний государственный долг и возможностях по закупкам за границей. Услуги компьютерной связи и международного туризма в последнее время получили широкое распространение и обеспечивают значительную часть прибыли многих стран (Франция, Великобритания, Италия, Швейцария, Египет). Кроме того в эту категорию входят расходы на содержание различных представительств на территории других государств. Баланс движения капиталов и кредитов отражает данные по прямым и портфельным инвестициям, по международным кредитным операциям (ссуды) и по межбанковским перемещениям капиталов.

Факторы формирования платежного баланса

Платежный баланс не только характеризует состояние экономики и международных отношений. Он еще и имеет как прямую, так и обратную связь с процессом воспроизводства. Платежный баланс влияет на резервы золота и валюты (официальные резервы), на поведение и определение направления внешнеэкономической политики страны. Он отражает диспропорции в структуре экономики и внешних связей.

Но и сам платежный баланс испытывает влияние со стороны целого ряда процессов и обстоятельств. К таковым факторам относятся:

  • неравномерное экономическое и политическое развитие стран;
  • конкурентные отношения на международных рынках;
  • циклический характер рыночной экономики;
  • государственные расходы за рубежом;
  • политика милитаризма в экономике и рост военных расходов;
  • изменения, происходящие в сфере международной торговли;
  • инфляционные процессы;
  • чрезвычайные факторы (в том числе – стихийные бедствия, эпидемии и военные конфликты).

Суть их влияния сводится к нарушению равновесия между притоком валюты в страну, ростом экспорта ее товаров и выводом валюты и активов, эмиграции рабочей силы, ростом импорта.

Неравномерность экономического развития и конкурентные отношения

Развитие основных разделов (статей) платежного баланса представляет собой отражение изменений соотношения сил и конкуренции в мировом хозяйстве. Например, после Второй мировой войны США имели активный платежный баланс на фоне острого дефицита платежных балансов стран Европы и Японии. Экономический потенциал последних был существенно подорван боевыми действиями и послевоенной разрухой.

Подобная ситуация позволила резко увеличить экспорт американских товаров и капиталов. Это привело к усилению экономической зависимости Большинства стран от экономики США. Американская валюта резко возросла в цене и стала ведущей мировой валютой на долгие годы. Американские предприятия на долго лишились конкурентов. Это позволило предпринимателям США захватить лидирующие позиции на мировых рынках.

Циклический характер развития рыночной экономики

Периоды подъема производства сопровождаются увеличением высококачественных товаров. Соответственно увеличиваются объемы экспорта. Платежный баланс представлен преобладанием положительной составляющей. Но с изменением экономической ситуации в производстве происходят и изменения в платежном балансе.

Рост производства в стране сопровождается импортом топлива и сырья. Пи снижении темпов роста производства импорт этих товаров, соответственно, сокращается. В условиях относительно вялого развития экономики усиливается экспорт капиталов. Если же развитие становится более интенсивным, то в страну направляются потоки иностранных инвестиций. Все эти процессы отражаются в изменении платежного баланса.

Милитаризация экономики косвенно влияет на платежный баланс путем изъятия ресурсов, которые могли бы быть направлены на производство товаров для экспорта или для внутреннего потребления (снижая долю импорта). Внешние затраты правительства также не всегда целесообразны. Но они являются фондо- и ресурсопоглощающим фактором, снижая эффективность национального производства и изменяя платежный баланс.

Так и не нашли ответ
на свой вопрос?

Просто напиши с чем тебе
нужна помощь

Влияние валютного курса на состояние платежного баланса Российской Федерации

Рубрика: Экономика и управление

Дата публикации: 16.08.2016 2016-08-16

Статья просмотрена: 3273 раза

Библиографическое описание:

Подвигина, Д. И. Влияние валютного курса на состояние платежного баланса Российской Федерации / Д. И. Подвигина. — Текст : непосредственный, электронный // Молодой ученый. — 2016. — № 16 (120). — С. 194-195. — URL: https://moluch.ru/archive/120/33145/ (дата обращения: 10.04.2020).

Актуальность темы исследования обусловлена тем, что платежный баланс является зеркалом состояния экономики отдельной страны. Он выражает масштабы и структуру международных экономических связей государства, так на состояние платежного баланса прямым образом может влиять валютный курс. Так или иначе, платежный баланс является сложной экономической категорией, отражающей включение национального хозяйства в мировую экономику, что сопряжено с негативными и позитивными факторами.

Ключевые слова: платежный баланс, валютный курс

Термин «баланс» в международных платежных отношениях применяется как некая база для выражения понятий, в том числе таких как: балансовый счет, равновесие, сальдо и другое. Важно отметить, что платежный баланс — это не только формальный счет международных операций страны, две стороны которого уравновешивают друг друга, но так же платежный баланс является определением количественного и качественного состояния этих операций.

Читать еще:  Налог заполнить платежное поручение

Платежный баланс — это статистическая система, в которой отражаются все внешнеэкономические операции между экономикой данной страны и экономикой других стран, произошедшие в течение определенного периода времени (месяц, квартал или год). [1]

В платежном балансе отражаются структурные диспропорции экономики, потребности импорта товаров и услуг, капитала, возможность экспорта, конъюнктурные факторы, такие как инфляция, изменение валютного курса и другое.

Валютный курс представляет собой стоимость денежной единицы государства, которая выражена в национальной валюте другого государства. Этот элемент является важной составляющей системы страны, поскольку с развитием международных отношений требуется некое измерение ценового соотношения валют различных государств.

Банк Российской Федерации каждый день устанавливает в отношении рубля официальный курс для иностранных валют (или каждый месяц, но без обязательства покупки или продажи указанной валюты по установленному курсу). Это предопределено специальным Положением ЦБ от 18.04.06 г. [2].

Валютный курс является макроэкономическим показателем положения страны, занимает важное место в числе показателей, используемых в качестве средства государственного регулирования платежного баланса. Причина заключается в том, что его повышение или понижение немедленно и непосредственно воздействует на экономическое положение страны. Изменяются ее внешнеэкономические показатели, валютные резервы, задолженность, динамика товарных и финансовых потоков.

Величина валютного курса непосредственно зависит от состояния платежного баланса. Активный платежный баланс способствует повышению курса валюты страны, так как возрастает спрос на неё со стороны иностранных дебиторов. С пассивным платежным балансом происходит все наоборот.

Размеры влияния платежного баланса на валютный курс определяются степенью открытости экономики страны. Так, чем выше доля экспорта в валовом национальном продукте (чем выше открытость экономики), тем выше эластичность валютного курса по изменению платежного баланса.

Нестабильность платежного баланса приводит к скачкообразному изменению спроса на соответствующие валюты и их предложение. В современных условиях возросло влияние международного движения капиталов на платежный баланс и, следовательно, на валютный курс.

Так же на валютный курс влияет политика государства в области урегулирования платежного баланса. На состояние торгового баланса воздействуют различные факторы, такие как: изменение пошлин, экспортные субсидии, ограничение импорта и другое. При отрицательном сальдо торгового баланса происходит снижение спроса на валюту данной страны, а при положительном происходит обратный процесс.

Для наглядного представления изменения курса национальной валюты под воздействием изменения сальдо баланса текущих операций представлен следующий график. Он показывает сальдо баланса текущих операций России с 2009 по 2015 г. И динамику курса российского рубля к доллару США.

Из графика видно, что движение курса национальной валюты совпадает с направлением изменения сальдо баланса текущих операций Российской Федерации.

Таким образом, финансовое положение страны на международном рынке оценивают по ее платежному балансу. Он является важным показателем, позволяющим предвидеть степень возможного участия страны в мировой торговле, МЭО, установить ее платежеспособность. Состояние торгового и платежного баланса оказывает большое влияние на валютный курс.

Платежный баланс и его роль в экономике страны

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 09 Июля 2011 в 13:13, курсовая работа

Описание

Актуальность изучения текущего платежного баланса заметно повысилась после августовского валютно-финансового кризиса 1998 г., резко изменившего динамику и объемы операций по текущему счету. Требуют осмысления новые тенденции в формировании торгового баланса и сальдо доходов от инвестиций.

Работа состоит из 1 файл

Введение.docx

Традиционно важное значение имеет информация о состоянии внешнеэкономической деятельности страны и для экономистов- исследователей, занимающихся анализом и прогнозом экономической ситуации в стране, а также исследованием места страны в системе мировых хозяйственных связей.

Основные потребности в подобной информации удовлетворяют балансы международных расчетов, а чаще основная их часть — платежный баланс государства, который отражает товарные и финансовые потоки между данной страной и всем остальным миром.

Актуальность темы исследования состоит в том, что состояние платежного баланса страны, прежде всего в части его текущих операций, в значительной степени определяет возможности государства в проведении эффективной внутренней макроэкономической и структурной политики. Платежный баланс является фактически единственным комплексным документом, охватывающим весь спектр операций страны во внешнеэкономической сфере. При этом, отражая результаты экономической деятельности государства в области внешней торговли, международного инвестиционного и валютно-кредитного сотрудничества, данный документ дает наиболее полное представление о масштабах и характере проблем, стоящих перед страной на пути ее интеграции в систему мирового хозяйства.

Именно поэтому в условиях переходной экономики, характеризующейся высокими темпами либерализации внешнеэкономической деятельности и растущей открытостью национального хозяйства, чрезвычайно важно налаживание постоянного аналитического мониторинга состояния платежного баланса и его основных компонентов. Ключевой среди них — текущий платежный баланс, вобравший в себя внешнюю торговлю товарами и услугами, а также доходы от инвестиций и оплату труда.

Актуальность изучения текущего платежного баланса заметно повысилась после августовского валютно-финансового кризиса 1998 г., резко изменившего динамику и объемы операций по текущему счету. Требуют осмысления новые тенденции в формировании торгового баланса и сальдо доходов от инвестиций.

Целью работы является анализ внешнеэкономических операций России, отражаемых платежным балансом, выявление особенностей их динамики и структуры и разработка на этой основе предложений по оптимизации результатов ВЭД в разрезе итоговых сальдовых значений платежного баланса.

Для достижения этой цели поставлены следующие задачи:

      • определить роль платежного баланса в формировании макроэкономической политики страны;
      • рассмотреть структуру платежного баланса и принципы его составления;
      • определить основные методы регулирования платежного баланса страны;
      • определить влияние отдельных статей платежного баланса на итоговое сальдо;
      • определить пути оптимизации текущего платежного баланса РФ с учетом особенностей развития отечественной экономики, современного состояния и перспектив мировой общехозяйственной и товарной конъюнктуры.

Данная работа состоит из трех глав. В первой главе дана общая характеристика балансов международных расчетов, платежного баланса как экономической категории и его сущности, основных принципов составления и регулирования , а также факторов, оказывающих влияние на изменения показателей платежного баланса . Затем, основываясь на этой теоретической базе, во второй главе будет сделана попытка анализа динамики сальдо по основным счетам платежного баланса Российской Федерации за период 2007-2009 гг. Третья глава содержит выявленные на основе анализа проблемы, пути их решения и перспективы развития платежного баланса РФ.

Теоретической и методологической основой курсовой работы являются публикации российских и зарубежных ученых-экономистов по внешнеэкономической проблематике, а также разработки Международного Валютного Фонда в отношении принципов и подходов к составлению платежного баланса.

Информационную базу исследования составили статистические публикации Банка России, Госкомстата и ФТС РФ, материалы Минэкономразвития России.

Глава 1. Сущность и характеристика балансов международных расчетов

    1. Понятие, сущность и виды балансов международных расчетов
Читать еще:  Образец заполнения платежки усн

Органы государственной власти, определяющие экономическую, финансовую и денежно-кредитную политику испытывают постоянную необходимость в информации о взаимоотношениях государства как субъекта международных экономических отношений с экономическими агентами внешнего мира. Такого рода информация также необходима самим экономическим агентам для принятия решений относительно будущих действий на финансовых, валютных и денежных рынках, в области инвестиционной и ценовой политики. Традиционно важное значение имеет информация о состоянии внешнеэкономической деятельности страны и для экономистов- исследователей, занимающихся анализом и прогнозом экономической ситуации в стране, а также исследованием места страны в системе мировых хозяйственных связей.

Международные экономические, политические и культурные отношения страны находят обменное выражение в балансах международных расчетов. Они занимают в системе агрегатных экономических показателей важное место, поскольку отражают перераспределение национального дохода между странами. Поэтому при определении ВНП и национального дохода учитывается чистое сальдо международных требований и обязательств. 1

Балансы международных расчетов — это соотношение денежных требований и обязательств, поступлений и платежей одной страны по отношению к другим странам. Основными видами таких балансов являются: расчетный баланс; баланс международной задолженности; платежный баланс.

Расчетный баланс — это соотношение требований и обязательств данной страны на какую-либо дату по отношению к другим странам независимо от сроков наступления платежей. Такие требования и обязательства возникают в результате экспорта (импорта) товаров и услуг, предоставления (получения) займов и кредитов. Различают расчетные балансы на определенный период и на определенную дату. Расчетный баланс – это позиция страны по международным инвестициям. Международная инвестиционная позиция показывает объем и структуру иностранных активов резидентов, то есть требований резидентов к нерезидентам, а также объем и структуру иностранных обязательств резидентов. Иногда, путем сопоставления активов и обязательств, возможно получить чистую международную инвестиционную позицию страны, которая эквивалентна доле национального богатства, предоставленного или взятого взаймы у внешнего мира (нерезидентов). Изменения в инвестиционной позиции по сравнению с предыдущим периодом могут быть вызваны экономическими операциями с активами и обязательствами, переоценкой активов и обязательств в результате изменения обменных курсов, цен и т.д., а также в результате иных действий (например, безвозмездных передач финансовых ресурсов).

Баланс международной задолженности широко используется в статистике развитых и развивающихся стран. Он близок к расчетному балансу, но отличается от него набором статей и имеет свои особенности в отдельных странах. Например, в США применяется так называемый баланс международных инвестиций.

Платежный баланс — это стоимостное выражение всего комплекса мирохозяйственных связей страны в форме соотношения показателей вывоза и ввоза товаров, услуг, капиталов. Он представляет собой количественное и качественное стоимостное выражение масштабов, структуры и характера внешнеэкономических операций страны, ее участия в мировом хозяйстве. В отличие от инвестиционной позиции, платежный баланс отражает изменения, произошедшие только в результате экономических операций. 2

Публикуемые платежные балансы охватывают не только платежи и поступления, которые фактически произведены или подлежат немедленному исполнению на определенную дату, но и показатели по международным требованиям и обязательствам. Такая практика объясняется тем, что преобладающая часть сделок, включая торговые операции, совершается в наше время на кредитной основе. Современные таблицы платежных балансов содержат достаточно сведений о движении всех видов ценностей между странами. При этом та часть обязательств, которая не выплачивается в текущем периоде, а переносится на будущее, заносится в статьи платежного баланса, отражающие движение капиталов и кредитов. 3

По экономическому содержанию различаются платежный баланс на определенную дату и за определенный период. Платежный баланс на определенную дату существует в виде меняющегося изо дня в день соотношения платежей и поступлений; его состояние определяет спрос и предложение национальной и иностранной валюты в данный момент, оно является одним из факторов формирования валютного курса. Платежный баланс за определенный период (месяц, квартал, год) составляется на основе статистических показателей о совершенных за этот период внешнеэкономических сделках и позволяет анализировать изменения в международных экономических отношениях страны, масштабах и характере ее участия в мировом хозяйстве.

Платежный баланс имеет прямую и обратную связь с воспроизводством. С одной стороны, он складывается под влиянием процессов, происходящих в воспроизводстве, а с другой — воздействует на него, так как влияет на курс валют, золото-валютные резервы, валютное положение, внешнюю задолженность, направление экономической, в том числе валютной и внешней кредитной политики, состояние мировой валютной системы. На состояние платежного баланса влияет ряд факторов: Неравномерность экономического и политического развития стран, международная конкуренция, циклические колебания экономики, рост заграничных государственных расходов, милитаризация экономики и военные расходы, усиление международной финансовой взаимозависимости, изменения в международной торговле, влияние валютно-финансовых факторов, инфляция, чрезвычайные обстоятельства. На платежный баланс отрицательно влияет «бегство» капитала. В узком смысле — ускоренное и внезапное перемещение краткосрочных капиталов из страны за рубеж ; в широком смысле — массовый отток капитала из одной страны в другие в разных формах и на разные сроки в поисках более прибыльных и надежных сфер его приложения.

Платежные балансы реагируют на торгово-политическую дискриминацию определенных стран, создающих искусственные барьеры и препятствующих развитию взаимовыгодных отношений. 4

1.2 Структура платежного баланса

Платежный баланс страны представляет собой статистическую систему, в которой отражаются все экономические операции между резидентами данной страны и резидентами других стран (нерезидентами), которые имели место в течение определенного периода времени. В настоящее время платежные балансы в большинстве стран мира составляются в соответствии с рекомендациями, разработанными специалистами Международного валютного фонда, которые выпускаются в виде издания «Balance of Payments Manual» или «Рекомендации по составлению платежного баланса». Всего за время существования МВФ было выпущено пять редакций «Рекомендаций. «, последняя из которых датирована 1993 годом. 5

Разделение платежного баланса на конкретные счета, или компоненты, должно основываться на ряде принципов, среди которых следует особо выделить следующие:

  • каждая статья платежного баланса должна иметь свои особенности, то есть фактор или их совокупность, оказывающие влияние на объем одной статьи, должны отличаться от факторов, воздействующих на иные статьи;
  • наличие той или иной статьи в платежном балансе должно иметь значение для группы стран, выраженное как в динамике изменения этой статьи, так и в абсолютной ее величине. Другими словами, если какой-нибудь показатель системы платежного баланса подвержен сильным колебаниям в течение определенного периода времени у группы стран либо он занимает большой удельный вес в платежных балансах группы стран, то он должен быть выделен в виде отдельной статьи;
  • сбор информации для учета по статьям не должен представлять особых сложностей для составителей платежного баланса (тем не менее, этот принцип второстепенен по отношению к первым двум);
  • структура платежного баланса должна быть такой, чтобы показатели платежного баланса сочетались с другими статистическими системами.

МВФ в пятом издании «Руководства. » приводит детальный перечень стандартных компонентов платежного баланса, особо оговаривая то, что у большинства стран нет необходимости придерживаться этого перечня до мельчайших подробностей прежде всего в силу отсутствия информации по отдельным статьям.

Ссылка на основную публикацию
ВсеИнструменты 220 Вольт
Adblock
detector