Invest-currency.ru

Как обезопасить себя в кризис?
2 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Анализ структуры актива бухгалтерского баланса

Структура активов предприятия по балансу

Привет, на связи Василий Жданов в статье рассмотрим структуру активов предприятия. Следует заметить, что на сегодня именно бух. баланс (по ОКУД 0710001) занимает главное место среди «бухгалтерских» источников информации, касающихся активов и пассивов. На бухгалтерском языке его называют чаще всего «формой №1». Поэтому говоря об активах подразумевают ту часть бух. баланса, которая отображает состав, стоимость его имущества на соответствующую дату. Активы – это левая сторона бух. баланса, а пассивы – правая.

Таким образом, активы – это все имущество предприятия, его ресурсы, которые имеются у него на конкретный период, и, как ожидается, будут приносить экономическую выгоду в недалеком будущем. Они находят свое отображение по строкам бух. баланса, где систематизируются по мере возрастания ликвидности.

Актуализированная форма бух. баланса, применяемая сегодня, утв. Приказом Минфина РФ № 66н от 02.07.2010. Она разделяет активы на оборотные и внеоборотные, например:

  1. Оборотными являются: материальные запасы, деньги.
  2. К внеоборотным, как принято, относят основные средства, немонетарные, т. е. нематериальные активы.

Помимо этого, активы систематизируют и по иным признакам. Самая известная и часто применяемая классификация основывается на их ликвидности. Т. е. насколько быстро те либо иные активы продаются по рыночной либо приближенной к ней цене. Так, самыми ликвидными признаются деньги и денежные эквиваленты, а трудно реализуемыми, менее ликвидным активами являются объекты недвижимости.

Описание активов предприятия в обновленном бух. балансе 2019

Сведения в бух. баланс, как принято, заносятся на основе достоверного бух. учета. По строкам активов обновленного баланса записывают данные обо всем имуществе предприятия. Т. е. все, что находится у него в собственности, обязательно отображается в бух. балансе. При этом верх активов состоит из имущества, которое, по сути, до конца существования, не меняется и остается в первичной форме.

Следует обратить внимание также на то, что устаревшая, предшествующая форма бух. баланса, содержала коды строк, состоявших из трех цифр. Например, «140», «210». Нынешняя, обновленная его форма, включает уже четырехзначные коды. Пример для активов: «1150», а для пассивов: «1700». Хотя назначение строк одной и второй формы бух. баланса от этого существенно не поменялось. Разница между формами заключается лишь в кодах, перечне самих строк и детализации информации.

При формировании бух. баланса данные заносятся по состоянию на соответствующий отчетный период. Современная форма заполняется с учетом требований и пояснений, представленных ПБУ 4/99. Настоящее Положение утверждено Приказом Минфина РФ № 43н от 06.07.1999 (ред. от 08.11.2010, с изм. от 29.01.2018).

Активы по бух. балансу состоят из двух больших частей: внеоборотные активы (далее – ВА) и оборотные активы (далее – ОА). Итого по активам требуется заполнить два раздела. Следует также обратить внимание, что прибыль как финансовый итог работы предприятия фиксируется по стр. 1370 в пассивах и к активам не относится. Баланс может содержать сведения, как за текущий, так и за предшествующий, уже прошедший период.

Между тем слово «баланс» в переводе с латинского языка «bis lanz» означает «две чаши весов», что указывает на достижение равновесия. В данном случае подразумевается финансовое равновесие предприятия. Следовательно, составленный бух. баланс отображает действительное состояние финансового равновесия предприятия.

Важно! Бух. баланс сформирован правильно, если итог активов (в части группировки своего имущества) = итогу пассивов (в части группировки финансовых источников и назначения).

Чтобы дать всестороннюю точную оценку и характеристику финансовой устойчивости предприятии принято анализировать бух. баланс по разделам.

Внеоборотные активы в бух. балансе 2019 г.: таблица с выводами

Ко внеоборотным активам (ВА) относят те основные средства (активы), которые постоянно используются в деятельности предприятия, но более длительное время, сроком больше года. Наиболее типичным примером ВА являются здания, транспорт, оборудование. Для них предназначен отдельный Раздел I бух. баланса.

1120

Финанс. вложения

1170

Состав Раздела I бух. баланса (ВА)
НазваниеКод строки бух. балансаТипичные примеры
НМА1110Патенты, операционные траты, лицензии
Результаты проведенных исследований и научных разработокКомпьютерное программное обеспечение, изобретения
НПА1130Используемые, исследуемые природные ресурсы, недры
МПА1140(поиск, оценка полезных месторождений, прочее)
ОС1150Сооружения, авто, инструментарий, оборудование
Доходные вложения в МЦ1160Имущество, передаваемое в аренду, на прокат
Займы персоналу, инвестиции (долговременные) с целью получения прибыли
ОНА1180Часть отсроченной налоговой суммы (сч. 09)
Прочие ВА1190Те ВА, которые не вошли в предшествующие строки
Итого по разд. I1100Совокупная сумма, включающая все строки

Сокращения по таблице. НМА – нематериальные (они же немонетарные) активы, НПА – нематер. поисковые активы, МПА – материал. поисковые активы, ОС – основные средства, МЦ – материал. ценности, ОНА – отложенные, отсроченные на некоторое время налоговые активы.

Перечисленные активы, которые входят в состав разд. I, считаются наиболее устойчивыми либо иммобилизованными. Среди них значимое место занимает основной капитал, долговременные инвестиции. Принято сопоставлять их с ОА. Подобные сопоставления производятся в динамике, по годам, на основе данных ОА и ВА за первый, второй, третий и т. д. год. Для целей сопоставления берут сумму в рублях, а также удельный вес соответствующих активов. Наблюдают и фиксируют повышение доли одних активов над другими, определяют, куда вкладываются ресурсы. Таким образом складывается целостная картина инвестиционной политики, которую проводит предприятие.

Безусловно, структура бух. баланса, подвергаемая комплексному анализу, зависит во многом от осуществляемой деятельности, от отрасли, в которой работает предприятие. Но приумножение оборотных активов – это оправданное решение, которое «работает» на благополучие предприятия.

Между тем это не значит, что все имеющиеся ресурсы следует использовать только в этом направлении, на прирост ОА. Вопрос решается предприятиями автономно в зависимости от специфики деятельности и прочих значимых факторов. В общем случае оптимальным признается соотношение ОА и ВА на уровне где-то 40–60% либо пребывающее в равенстве.

Оборотные активы в бух. балансе 2019 г.: таблица с выводами

Оборотные активы (ОА) в классическом понимании – это те активы, срок службы (либо загашения) которых составляет 12 мес. либо нормальный операционный цикл предприятия (если он год превышает). Следовательно, в Разделе II бух. баланса, отведенном для них, собираются и фиксируются данные по затрачиваемым денежным средствам, «дебиторке», запасам, прочим ОА.

«Дебиторка»

1230

1240

1250

Итого по разд. II

1200

Состав Раздела II бух. баланса (ОА)
НазваниеКод строки бух. балансаТипичные примеры
Запасы1210Продукция в готовом виде, ТМЦ, производственное сырье
НДС по обретенным ценностям1220Сумма «входного», не возмещенного бюджетом НДС
Задолженность, которая подлежит загашению на протяжении 12 мес. либо более этого срока, но после соответствующей отчетной даты
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)Инвестиции в цен. бумаги сторонних организаций
Деньги и денежные эквивалентыСовокупная сумма названого показателя, которая имеется у предприятия
Прочие ОА1260Те ОА, которые не включены в названые выше строки
Итоговая строка, по которой записывают сумму строк всего раздела

Таким образом, по разд. II указывают самые ликвидные либо мобильные (текущие) активы – так их еще называют. Они подвержены наибольшим изменениям. Но именно им в силу их мобильности отведена особая роль. Считается, что их наличие должно соответствовать некой оптимальной норме, покрывающей нужду, потребность в них. Данная норма для каждого предприятия может быть разной и зависит, прежде всего, от отраслевой принадлежности его, масштабов деятельности, оборачиваемости оборотных средств, прочих индивидуальных факторов.

Общепризнано, что дефицит мобильных активов тормозит оплату по текущим обязательствам и приводит к снижению платежеспособности предприятия в целом. Между тем их чрезмерное наличие, избыток, тоже не одобряется, поскольку тогда эффективность использования капитала снижается. В общем случае оптимальным решением считается превышение мобильных активов над кратковременной задолженностью в два раза.

Пример 1. Сопоставление удельного веса ВА и ОА по состоянию на начало и конец 2018 отчетного года с заключением

Промпредприятие ООО «Промлегторг» производит молочную продукцию. Чтобы определить ее финансовую устойчивость подвергается анализу бух. баланс промпредприятия за 2018 г. В рассматриваемой ситуации предлагается фрагмент анализа, который включает сопоставление и общую оценку показателей ВА и ОА. Т. е. итоговых данных по разд. I и по разд. II. Использованные в примере данные являются условными.

Раздел бух. баланса промпредприятияНачало 2018 г.

(тыс. рос. руб.)

Конец 2018 г.

(% к итогу)

Уклонение

(тыс. рос. руб.)

Уклонение

(% к итогу)

ВА (разд. I)413224325829
ОА (разд. II)1342476796071
Всего1755710011210100

Данные из бух. баланса показывают о превышении ОА над ВА как на начало, так и на конец 2018 г. С одной стороны дефицит ОА отсутствует и это хороший признак. Но с другой – динамика фиксирует существенное превышение ОА (итога второго раздела) над ВА (итогом первого раздела) и по указанным данным растет (от 42% до 52%). Если исходить из общих норм, то оценить сложившуюся финансовую ситуацию можно как нестабильную. Общеприменяемое соотношение ВА к ОА не соблюдается.

Оптимальной нормой, как было сказано выше, считается, когда ВА=ОА либо находится в диапазоне 40–60%. В рассматриваемом примере очевидно большое превышение. Следовательно, можно говорить о финансовой неустойчивости промпредприятия ООО «Промлегторг». Уже на этом этапе следует предпринимать меры и продолжить наблюдение за динамикой показателей.

На какие моменты следует обратить внимание при составлении бух. баланса

Заполнение формы бух. баланса очень часто сопровождается занесением ошибочных записей, совершением недочетов, неточностей. Что характерно, раздел I и II исключением не являются. И тут бухгалтера допускают ошибки.

Самой распространенной ошибкой является отображение ОС и НА по их первоначальной стоимости. Такая запись будет признана неправильной, т. к. оба показателя до занесения в бух. баланс надлежит корректировать на амортизационную сумму, начисленную на каждый из этих активов.

Фиксируя данные по финансовым вложениям (в т. ч. разд. I, стр. 1170), случается, включают беспроцентные займы. Между тем необходимо отображать их по «дебиторке» и с учетом реальных сроков загашения.

И еще один незначительный, но очень важный нюанс. Все отрицательные показатели (суммы со знаком минус) нужно прописывать в скобках, но без минуса. Наличие этого самого «минуса» делает запись неверной.

Все статьи бух. баланса должны содержать точные сведения. Следует понимать, что если в нем будут ошибки, то баланс за этот период, скорее всего, не сойдется. А это значит, что его придется как минимум перепроверять, а данные по бух. учету восстанавливать.

Ответы на часто задаваемые вопросы

Вопрос №1: Что такое «валюта бух. баланса»? Что с ее помощью можно оценить?

Совокупность всех активов (по разд. I и разд. II) бух. баланса и есть валюта баланса. Ее используют при экономическом анализе во многих расчетах, которые позволяют всесторонне оценить финансовый потенциал предприятия.

Структура активов предприятия по балансу

Привет, на связи Василий Жданов в статье рассмотрим структуру активов предприятия. Следует заметить, что на сегодня именно бух. баланс (по ОКУД 0710001) занимает главное место среди «бухгалтерских» источников информации, касающихся активов и пассивов. На бухгалтерском языке его называют чаще всего «формой №1». Поэтому говоря об активах подразумевают ту часть бух. баланса, которая отображает состав, стоимость его имущества на соответствующую дату. Активы – это левая сторона бух. баланса, а пассивы – правая.

Таким образом, активы – это все имущество предприятия, его ресурсы, которые имеются у него на конкретный период, и, как ожидается, будут приносить экономическую выгоду в недалеком будущем. Они находят свое отображение по строкам бух. баланса, где систематизируются по мере возрастания ликвидности.

Актуализированная форма бух. баланса, применяемая сегодня, утв. Приказом Минфина РФ № 66н от 02.07.2010. Она разделяет активы на оборотные и внеоборотные, например:

  1. Оборотными являются: материальные запасы, деньги.
  2. К внеоборотным, как принято, относят основные средства, немонетарные, т. е. нематериальные активы.

Помимо этого, активы систематизируют и по иным признакам. Самая известная и часто применяемая классификация основывается на их ликвидности. Т. е. насколько быстро те либо иные активы продаются по рыночной либо приближенной к ней цене. Так, самыми ликвидными признаются деньги и денежные эквиваленты, а трудно реализуемыми, менее ликвидным активами являются объекты недвижимости.

Описание активов предприятия в обновленном бух. балансе 2019

Сведения в бух. баланс, как принято, заносятся на основе достоверного бух. учета. По строкам активов обновленного баланса записывают данные обо всем имуществе предприятия. Т. е. все, что находится у него в собственности, обязательно отображается в бух. балансе. При этом верх активов состоит из имущества, которое, по сути, до конца существования, не меняется и остается в первичной форме.

Следует обратить внимание также на то, что устаревшая, предшествующая форма бух. баланса, содержала коды строк, состоявших из трех цифр. Например, «140», «210». Нынешняя, обновленная его форма, включает уже четырехзначные коды. Пример для активов: «1150», а для пассивов: «1700». Хотя назначение строк одной и второй формы бух. баланса от этого существенно не поменялось. Разница между формами заключается лишь в кодах, перечне самих строк и детализации информации.

При формировании бух. баланса данные заносятся по состоянию на соответствующий отчетный период. Современная форма заполняется с учетом требований и пояснений, представленных ПБУ 4/99. Настоящее Положение утверждено Приказом Минфина РФ № 43н от 06.07.1999 (ред. от 08.11.2010, с изм. от 29.01.2018).

Активы по бух. балансу состоят из двух больших частей: внеоборотные активы (далее – ВА) и оборотные активы (далее – ОА). Итого по активам требуется заполнить два раздела. Следует также обратить внимание, что прибыль как финансовый итог работы предприятия фиксируется по стр. 1370 в пассивах и к активам не относится. Баланс может содержать сведения, как за текущий, так и за предшествующий, уже прошедший период.

Между тем слово «баланс» в переводе с латинского языка «bis lanz» означает «две чаши весов», что указывает на достижение равновесия. В данном случае подразумевается финансовое равновесие предприятия. Следовательно, составленный бух. баланс отображает действительное состояние финансового равновесия предприятия.

Важно! Бух. баланс сформирован правильно, если итог активов (в части группировки своего имущества) = итогу пассивов (в части группировки финансовых источников и назначения).

Чтобы дать всестороннюю точную оценку и характеристику финансовой устойчивости предприятии принято анализировать бух. баланс по разделам.

Внеоборотные активы в бух. балансе 2019 г.: таблица с выводами

Ко внеоборотным активам (ВА) относят те основные средства (активы), которые постоянно используются в деятельности предприятия, но более длительное время, сроком больше года. Наиболее типичным примером ВА являются здания, транспорт, оборудование. Для них предназначен отдельный Раздел I бух. баланса.

1120

Финанс. вложения

1170

Состав Раздела I бух. баланса (ВА)
НазваниеКод строки бух. балансаТипичные примеры
НМА1110Патенты, операционные траты, лицензии
Результаты проведенных исследований и научных разработокКомпьютерное программное обеспечение, изобретения
НПА1130Используемые, исследуемые природные ресурсы, недры
МПА1140(поиск, оценка полезных месторождений, прочее)
ОС1150Сооружения, авто, инструментарий, оборудование
Доходные вложения в МЦ1160Имущество, передаваемое в аренду, на прокат
Займы персоналу, инвестиции (долговременные) с целью получения прибыли
ОНА1180Часть отсроченной налоговой суммы (сч. 09)
Прочие ВА1190Те ВА, которые не вошли в предшествующие строки
Итого по разд. I1100Совокупная сумма, включающая все строки

Сокращения по таблице. НМА – нематериальные (они же немонетарные) активы, НПА – нематер. поисковые активы, МПА – материал. поисковые активы, ОС – основные средства, МЦ – материал. ценности, ОНА – отложенные, отсроченные на некоторое время налоговые активы.

Перечисленные активы, которые входят в состав разд. I, считаются наиболее устойчивыми либо иммобилизованными. Среди них значимое место занимает основной капитал, долговременные инвестиции. Принято сопоставлять их с ОА. Подобные сопоставления производятся в динамике, по годам, на основе данных ОА и ВА за первый, второй, третий и т. д. год. Для целей сопоставления берут сумму в рублях, а также удельный вес соответствующих активов. Наблюдают и фиксируют повышение доли одних активов над другими, определяют, куда вкладываются ресурсы. Таким образом складывается целостная картина инвестиционной политики, которую проводит предприятие.

Безусловно, структура бух. баланса, подвергаемая комплексному анализу, зависит во многом от осуществляемой деятельности, от отрасли, в которой работает предприятие. Но приумножение оборотных активов – это оправданное решение, которое «работает» на благополучие предприятия.

Между тем это не значит, что все имеющиеся ресурсы следует использовать только в этом направлении, на прирост ОА. Вопрос решается предприятиями автономно в зависимости от специфики деятельности и прочих значимых факторов. В общем случае оптимальным признается соотношение ОА и ВА на уровне где-то 40–60% либо пребывающее в равенстве.

Оборотные активы в бух. балансе 2019 г.: таблица с выводами

Оборотные активы (ОА) в классическом понимании – это те активы, срок службы (либо загашения) которых составляет 12 мес. либо нормальный операционный цикл предприятия (если он год превышает). Следовательно, в Разделе II бух. баланса, отведенном для них, собираются и фиксируются данные по затрачиваемым денежным средствам, «дебиторке», запасам, прочим ОА.

«Дебиторка»

1230

1240

1250

Итого по разд. II

1200

Состав Раздела II бух. баланса (ОА)
НазваниеКод строки бух. балансаТипичные примеры
Запасы1210Продукция в готовом виде, ТМЦ, производственное сырье
НДС по обретенным ценностям1220Сумма «входного», не возмещенного бюджетом НДС
Задолженность, которая подлежит загашению на протяжении 12 мес. либо более этого срока, но после соответствующей отчетной даты
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)Инвестиции в цен. бумаги сторонних организаций
Деньги и денежные эквивалентыСовокупная сумма названого показателя, которая имеется у предприятия
Прочие ОА1260Те ОА, которые не включены в названые выше строки
Итоговая строка, по которой записывают сумму строк всего раздела

Таким образом, по разд. II указывают самые ликвидные либо мобильные (текущие) активы – так их еще называют. Они подвержены наибольшим изменениям. Но именно им в силу их мобильности отведена особая роль. Считается, что их наличие должно соответствовать некой оптимальной норме, покрывающей нужду, потребность в них. Данная норма для каждого предприятия может быть разной и зависит, прежде всего, от отраслевой принадлежности его, масштабов деятельности, оборачиваемости оборотных средств, прочих индивидуальных факторов.

Общепризнано, что дефицит мобильных активов тормозит оплату по текущим обязательствам и приводит к снижению платежеспособности предприятия в целом. Между тем их чрезмерное наличие, избыток, тоже не одобряется, поскольку тогда эффективность использования капитала снижается. В общем случае оптимальным решением считается превышение мобильных активов над кратковременной задолженностью в два раза.

Пример 1. Сопоставление удельного веса ВА и ОА по состоянию на начало и конец 2018 отчетного года с заключением

Промпредприятие ООО «Промлегторг» производит молочную продукцию. Чтобы определить ее финансовую устойчивость подвергается анализу бух. баланс промпредприятия за 2018 г. В рассматриваемой ситуации предлагается фрагмент анализа, который включает сопоставление и общую оценку показателей ВА и ОА. Т. е. итоговых данных по разд. I и по разд. II. Использованные в примере данные являются условными.

Раздел бух. баланса промпредприятияНачало 2018 г.

(тыс. рос. руб.)

Конец 2018 г.

(% к итогу)

Уклонение

(тыс. рос. руб.)

Уклонение

(% к итогу)

ВА (разд. I)413224325829
ОА (разд. II)1342476796071
Всего1755710011210100

Данные из бух. баланса показывают о превышении ОА над ВА как на начало, так и на конец 2018 г. С одной стороны дефицит ОА отсутствует и это хороший признак. Но с другой – динамика фиксирует существенное превышение ОА (итога второго раздела) над ВА (итогом первого раздела) и по указанным данным растет (от 42% до 52%). Если исходить из общих норм, то оценить сложившуюся финансовую ситуацию можно как нестабильную. Общеприменяемое соотношение ВА к ОА не соблюдается.

Оптимальной нормой, как было сказано выше, считается, когда ВА=ОА либо находится в диапазоне 40–60%. В рассматриваемом примере очевидно большое превышение. Следовательно, можно говорить о финансовой неустойчивости промпредприятия ООО «Промлегторг». Уже на этом этапе следует предпринимать меры и продолжить наблюдение за динамикой показателей.

На какие моменты следует обратить внимание при составлении бух. баланса

Заполнение формы бух. баланса очень часто сопровождается занесением ошибочных записей, совершением недочетов, неточностей. Что характерно, раздел I и II исключением не являются. И тут бухгалтера допускают ошибки.

Самой распространенной ошибкой является отображение ОС и НА по их первоначальной стоимости. Такая запись будет признана неправильной, т. к. оба показателя до занесения в бух. баланс надлежит корректировать на амортизационную сумму, начисленную на каждый из этих активов.

Фиксируя данные по финансовым вложениям (в т. ч. разд. I, стр. 1170), случается, включают беспроцентные займы. Между тем необходимо отображать их по «дебиторке» и с учетом реальных сроков загашения.

И еще один незначительный, но очень важный нюанс. Все отрицательные показатели (суммы со знаком минус) нужно прописывать в скобках, но без минуса. Наличие этого самого «минуса» делает запись неверной.

Все статьи бух. баланса должны содержать точные сведения. Следует понимать, что если в нем будут ошибки, то баланс за этот период, скорее всего, не сойдется. А это значит, что его придется как минимум перепроверять, а данные по бух. учету восстанавливать.

Ответы на часто задаваемые вопросы

Вопрос №1: Что такое «валюта бух. баланса»? Что с ее помощью можно оценить?

Совокупность всех активов (по разд. I и разд. II) бух. баланса и есть валюта баланса. Ее используют при экономическом анализе во многих расчетах, которые позволяют всесторонне оценить финансовый потенциал предприятия.

Анализ структуры актива баланса

Предварительная оценка финансового состояния «Стелас».. 4

Построение аналитического баланса. 5

Анализ структуры актива баланса. 7

Анализ структуры пассива баланса. 9

Оценка имущественного положения. 10

Анализ финансового положения «Стелас». 13

Показатели ликвидности. 13

Показатели финансовой устойчивости. 16

Анализ оборачиваемости оборотных средств. 21

Итоговая оценка финансового состояния предприятия. 23

Коэффициент текущей ликвидности. 24

Коэффициент обеспеченности собственными средствами. 24

Коэффициент утраты платежеспособности. 25

Приложение 1. 28

Приложение 2. 32

Список литературы. 33

Введение.

В условиях рыночной экономики залогом выживаемости и основой стабильного положения предприятия служит его финансовая устойчивость. Она отражает такое состояние финансовых ресурсов, при котором предприятие, свободно маневрируя денежными средствами, способно путем эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также затраты по его расширению и обновлению.

Определение границ финансовой устойчивости предприятия относится к числу наиболее важных экономических проблем в условиях перехода к рынку, поскольку недостаточная финансовая устойчивость может привести к отсутствию у предприятия средств для развития производства, его неплатежеспособности и, в конечном счете, к банкротству, а «избыточная» устойчивость будет препятствовать развитию, отягощая затраты предприятия излишними запасами и резервами.

Для оценки финансовой устойчивости предприятия необходим анализ его финансового состояния. Финансовое состояние представляет собой совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Это способность предприятия финансировать свою деятельность.

Финансовое состояние характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии.

Главная цель финансовой деятельности – решить, где, когда и как использовать финансовые ресурсы для эффективного развития производства и получения максимума прибыли.

Цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но также и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу. В соответствии с этим результаты анализа дают ответ на вопрос, каковы важнейшие способы улучшения финансового состояния предприятия в конкретный период его деятельности.

Главная цель анализа – своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения ФСП и его платежеспособности.

Источники анализа финансового положения предприятия — формы отчета и приложения к ним, а также сведения из самого учета, если анализ проводится внутри предприятия.

В конечном результате анализ финансового положения предприятия должен дать руководству предприятия картину его действительного состояния, а лицам, непосредственно не работающим на данном предприятии, но заинтересованным в его финансовом состоянии — сведения, необходимые для беспристрастного суждения, например, о рациональности использования вложенных в предприятие дополнительных инвестициях и т. п.

Предварительная оценка финансового состояния «Стелас».

Предварительная оценка финансового положения предприятия «Стелас» осуществляется на основании данных бухгалтерского баланса, «Отчета о финансовых результатах и их использовании».

На данной стадии анализа формируется первоначальное представление о деятельности предприятия, выявляются изменения в составе имущества предприятия и их источниках, устанавливаются взаимосвязи между показателями.

Для удобства проведения такого анализа целесообразно использовать так называемый уплотненный аналитический баланс — нетто, формирующееся путем сложения однородных по своему составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических разрезах (недвижимое имущество, текущие активы и т. д.), как это показано в таблице 1.

Чтобы оценить финансовое состояние «Стелас» необходимо провести экспресс – анализ, цель которого – наглядная и простая оценка финансового положения и динамики развития предприятия.

Смысл экспресс-анализа заключается в отборе небольшого количества наиболее существенных и сравнительно несложных в исчислении показателей и постоянное отслеживание их динамики.

Основными показателями финансового положения предприятия являются:

· обеспеченность собственными оборотными средствами;

· иммобилизация оборотных средств;

· обеспеченность фактических запасов предназначенными для них источниками средств;

Построение аналитического баланса.

прежде чем проводить анализ финансового состояния предприятия, следует сформировать аналитический (пригодный для анализа) баланс.

Перечень процедур преобразования отчетной формы баланса в аналитический баланс зависит от конкретных условий. Этот перечень нельзя заранее определить на все случаи. Важно, чтобы были поправлены показатели, наиболее существенно искажающие реальную картину.

Расчет показателей на основе данных баланса (см. приложение 1) будет осуществляться следующим образом:

При определении показателей указаны коды исходных данных, которые берутся из бухгалтерской отчетности). Код состоит из двух частей: первая часть указывает на код документа (Ф1 — форма № 1 «Баланс предприятия»; Ф2 — форма № 2 -Отчет о прибылях и убытках); вторая часть — на номер строки данной формы).

Текущие активы — Ф1.290 — Ф1.217 — Ф1.230

на начало года: 317551 — 51 — 0 =317500;

на конец года: 636959 -1700 — 0 = 635259.

Ликвидные активы — Ф1.216 + Ф1.250 + Ф1.260 + Ф.240

на начало года: 0 +0 +91 + 5978 = 6069

на конец года: 0+ 0 + 58 + 7776 = 7834

Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения

на начало года: 0+91=91

на конец года: 0 + 58 = 58

Ф1.210 — Ф1.216 — Ф1.217 + Ф1.220

на начало года: 296541 -0 — 51 +14941 = 311431;

на конец года: 585748 -1700 + 43377 = 627425.

Недвижимость или иммобилизованные средства — Ф1.190 + Ф1.230

на начало года: -3325754 + 0 = 3325754;

на конец года: — 3146906 + 0 = 3146906.

Общая сумма капитала — Ф1.399 — Ф1.217 — Ф1.390

на начало года: 3643305 — 51 — 0 = 3643254;

на конец года: 3783865 -1700 -0= 3782165.

Реальные активы — Ф1.120 + Ф1.130 + Ф1.211 + Ф1.213 + Ф1.214

на начало года: 3319184 + 0 +113269 + 28779 +114433 = 3575665;

на конец года: 3146532 + 0 +159016 + 41270 +195468 = 3542286.

Обязательства (заемные средства)

Ф1.590 + Ф1.690 — Ф1.630 — Ф1.640 — Ф1.650 — Ф1.660

на начало года: 0 + 397627 — 0 — 0 — 5548 — 0 = 392079;

на конец года: 0 + 614585 — 0 -0 -0 — 0 = 614585.

Долгосрочные обязательства — Ф1.590

на начало года: — 0;

на конец года: —0.

Ф1.690 — Ф1.630 — Ф1.640 — Ф1.650 — Ф1.660

на начало года: 397627 — 0- 0- 5548 — 0 = 392079;

на конец года: 614585 -0-0-0-0= 614585.

Ф1.699 — Ф1.217 — Ф1.390 — «Обязательства»

на начало года: 3643305- 51 — 0 — 392079 = 3251175;

на конец года: 3783865 -1700 — 0 — 614585 = 3167580.

Чистые ликвидные активы

«Ликвидные активы» — «Краткосрочные обязательства»

на начало года: 6069 — 392079 = -386010;

на конец года: 7834 — 614585 = -606751.

Собственные текущие активы (Собственные оборотные средства) «Текущие активы» — «Краткосрочные обязательства»

на начало года: 317500 — 392079 = -74579;

на конец года: 635259 — 614585 = 20674.

Уплотненный (агрегированный) аналитический баланс, составлен на основе данных формы № 1 (см. приложение 1) и с учетом перечисленных выше процедур, представлен в табл. 1.

Таблица 1. Уплотненный аналитический баланс «Стелас» (руб.)

Финансовый анализ бухгалтерского баланса

Как с помощью определяющих показателей баланса оценить темпы роста компании?

Как разработать мероприятия для повышения финансовой устойчивости предприятия?

Основная цель финансового анализа предприятия — определить, сможет ли оно эффективно финансировать свою текущую производственную деятельность и перспективы долгосрочного развития. Информационной базой для такого анализа служит в первую очередь бухгалтерский баланс.

Однако простой анализ по оценке изменения абсолютных величин его отдельных статей может не дать желаемых результатов из-за несопоставимости оценок как по годам деятельности компании, так и при сравнении их по различным хозяйствующим субъектам.

Поэтому в данном анализе гораздо большую ценность приобретают относительные показатели. Они более удобны для сопоставления в пространственно-временном разрезе. С учетом этого в данной статье основной упор при проведении финансового анализа предприятия делается именно на использовании относительных показателей и критериев (коэффициентов).

Балансовый отчет компании

Финансовый анализ деятельности должен проводиться на основе показателей баланса, позволяющих оценить реальную финансовую ситуацию в компании.

Активы предприятия и их структура анализируются как с точки зрения их участия в производстве, так и с точки зрения их ликвидности.

Непосредственно в производственном цикле участвуют основные средства, запасы и затраты денежных средств. К наиболее ликвидным активам компании относятся денежные средства на счетах и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Дебиторская задолженность покупателей перед компанией находится на втором месте по показателю ликвидности, и анализировать ее надо, сравнивая с кредиторской задолженностью в пассиве баланса.

С учетом сказанного проанализируем показатели баланса на примере компании, которая работает всего три года. Основной вид деятельности — пивоварение. Также она производит соки и другие безалкогольные напитки.

Баланс активов компании за второй и третий годы — в табл. 1.

Таблица 1

Анализ статей актива баланса

Активы

II год

III год

Абсолютное изменение, млн руб.

Изменение удельного веса, %

Темп роста, %

млн руб.

% к итогу

млн руб.

% к итогу

Внеоборотные активы (основные средства)

2.2. Дебиторская задолженность

2.3. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения

Итого

795

100,00

1260

100,00

465

0,00

1,58

В таблице за 100 % принята величина всего имущества, т. е. валюта баланса, а все удельные веса подсчитываются по отношению ко всему имуществу.

Абсолютное изменение — это разница между соответствующими абсолютными величинами отдельных активов за 3-й год по отношению ко 2-му году.

Изменение удельного веса — разница между соответствующими удельными весами также за 3-й год по отношению ко 2-му году.

Темп роста рассчитывается как отношение величины за 3-й год ко 2-му году. Этот столбец — самый важный для анализа, поскольку отражает влияние степени изменения составляющих величин баланса на величину всего имущества в целом.

С учетом сказанного анализ активов представленного баланса позволяет сделать следующие выводы. Все имущество компании увеличилось на 58 %, в том числе за счет быстрого роста оборотных активов (в 2,55 раза) и более медленного роста внеоборотных активов (всего в 1,37 раза).

Отсюда удельный вес внеоборотных активов в общем имуществе уменьшился на 11,13 %, в то время как удельный вес оборотных (мобильных) активов увеличился на те же 11,13 %. Это может свидетельствовать о формировании более мобильной структуры активов, что, в свою очередь, способствует ускорению оборачиваемости оборотных активов предприятия.

Далее, рост оборотных активов обеспечивается в том числе увеличением доли запасов лишь на 0,88 % и решающего влияния повышения доли дебиторской задолженности на 11,01 % при одновременном снижении удельного веса денежных средств на 0,76 %.

Показатель доли запасов говорит о том, что нет существенного затоваривания склада.

Уменьшение доли денежных средств и краткосрочных финансовых вложений свидетельствует о разумных способах управления компанией: деньги не замораживаются на расчетных счетах, а сразу идут в дело.

Как мы уже говорили, чтобы объективно оценить дебиторскую задолженность, ее надо анализировать в сравнении с кредиторской задолженностью (табл. 2).

Таблица 2

Анализ статей пассива баланса

Пассивы

II год

III год

Абсолютное изменение, млн руб.

Изменение удельного веса, %

Темп

роста,

млн руб.

% к итогу

млн руб.

% к итогу

1. Собственный капитал

1.1. Уставный капитал

1.2. Акционерный капитал

1.3. Нераспределенная прибыль

2. Долгосрочный заем

3. Краткосрочный заем

4. Кредиторская задолженность

5. Дивиденды по акциям

Итого

795

100,00

1260

100,00

465

0,00

1,58

Обратите внимание!

Если удельный вес дебиторской задолженности больше удельного веса кредиторской задолженности, то предприятию легче будет расплачиваться по своим краткосрочным и кредиторским долгам.

Но при этом деньги предприятия «замораживаются» в дебиторских долгах. В итоге снижаются показатели ликвидности и оборачиваемости средств. К тому же это свидетельствует о том, что часть оборотных активов фактически отвлекается на кредитование дебиторов (покупателей своей продукции).

Обратите внимание!

Если удельный вес дебиторской задолженности меньше удельного веса кредиторской задолженности, это говорит о проблемах с реализацией продукции.

В нашем случае такая ситуация сохраняется в течение двух рассматриваемых лет. Казалось бы, действительно есть проблема с реализацией продукции. Однако дебиторская задолженность растет быстрее (в 4,67 раза) по сравнению с возрастанием кредиторской задолженности (всего в 2,21 раза). Следовательно, объемы сбыта продукции увеличиваются, а значит, следует расширять производство.

Далее, большая часть денег находится в дебиторской задолженности и запасах. Значит, чтобы расширить производство, необходимо заняться кредитной политикой либо попытаться увеличить оборачиваемость дебиторской задолженности.

Выводы по пассиву баланса следующие.

Увеличение доли собственного капитала увеличивает финансовую устойчивость предприятия. Однако при этом снижается эффективность использования капитала как более дорого финансового инструмента по сравнению, например, с заемными средствами.

В нашем случае доля собственного капитала снизилась с 69,18 % до 57,14 %. Это допустимый уровень для финансовой устойчивости компании.

В то же время акционерный капитал в 3-м году вырос по сравнению со 2-м годом на 38 %. Это может быть следствием увеличения количества размещаемых акций компании либо ростом цен на эти акции на финансовом рынке.

Предположим, во 2-й год выпустили 100 тыс. акций, в 3-й — 200 тыс. акций. Отсюда следует, что на 2-й год средняя цена акций составляла 3300 руб./шт. (330 000 тыс. руб. / 100 тыс. шт.), а на 3-й — 2275 руб./шт. (455 000 тыс. руб. / 200 тыс. шт.). То есть в погоне за увеличением собственного капитала произошло размывание стоимости размещаемых акций компании, что в дальнейшем может негативно сказаться на привлекательности акций и имидже компании в целом.

В плане кредитной политики для новых развивающихся предприятий наиболее выгодно соотношение:

где КЗуд, КЗКуд, ДЗКуд — удельные веса соответственно кредиторской задолженности, краткосрочных и долгосрочных кредитов в валюте баланса.

Для предприятия, которое прочно стоит на ногах, более выгодно другое соотношение:

К сведению

Последнее соотношение особенно важно исходя из стратегии и политики долгосрочного финансирования оборотных и внеоборотных активов компании. В этой ситуации благодаря устойчивому развитию компания готова вовремя погашать даже долгосрочные кредиты.

В. И. Семенов,
бухгалтер, канд. тех. наук

Материал публикуется частично. Полностью его можно прочитать в журнале «Справочник экономиста» № 4, 2018.

Читать еще:  Анализ данных в экономике
Ссылка на основную публикацию
ВсеИнструменты 220 Вольт
Adblock
detector