Анализ движения денежных средств 2020

Отчет о движении денежных средств

Составление данного вида отчетов происходит по итогам отчетных периодов и носит регулярный характер. Документ относится к «первичке», делается один раз в год и входит во внушительный комплект годовой бухгалтерской отчетности. Он показывает все финансовые поступления и исходящие перечисления, а также фиксирует остаток денежных средств на момент начала и конца периода.

Для чего нужен данный отчет

Документ является, можно сказать, обобщающим и дает четкое представление об обеспеченности компании наличностью. Это важно, поскольку иногда, даже имея полный порядок с основными средствами и прочими фондами, компания может страдать от недостатка денег, необходимых, например, для уплаты налогов и социальных взносов, выплаты заработной платы, перечислений поставщикам и т.п. Ко всему прочему, очевидно, что отсутствие ясной картины с наличными средствами всегда отражается на экономической составляющей организации, именно поэтому отчет имеет большое значение для определения дальнейших действий и перспектив по части финансов.

Важную роль отчет играет и тогда, когда компания заинтересована в привлечении инвестиций, поскольку перед тем как включиться в какой-либо проект, требовательный инвестор всегда просит предоставления данного отчета и с пристрастием его изучает.

Кроме того, адресатами отчета о движении денежных средств могут выступать:

• налоговая инспекция,
• Росстат,
• банковские учреждения,
• учредители компании и т.д.

Кто обязан составлять отчет

Данный вид отчетности вменен в обязанность всех предприятий и организаций, за исключением субъектов малого предпринимательства, а также тех компаний, которые используют упрощенные методы ведения учета и отчетности по бухгалтерии и налогам.

Структура и содержание отчета

Для человека, не имеющего специального образования, документ может показаться довольно сложным. Он состоит из трех разделов, в которых в кодовых значениях отражаются денежные операции по трем основным показателям деятельности организации:

При этом необходимо иметь ввиду, что не все денежные перемещения нужно вносить в данный документ. К исключениям относятся:

• обменные операции с валютой,
• получение и сдача кассовой наличности на счет в банке,
• обмен денежных эквивалентов друг на друга,
• перевод с одного счета организации на другой и т.п.

Полный список действий можно найти в п.6 ПБУ 23/2011.

Важная особенность: в отчет включаются любые денежные операции компании. подпадающие под его квалификационные требования, независимо от того, в денежных единицах какой страны они были произведены, но при этом все данные в документ вносятся только в российских рублях, и строго в той единице измерения (тысячи, миллионы), которая использовалась при составлении бухгалтерского баланса.

Пример составления отчета о движении денежных средств

Заполняем «шапку»

Поскольку документ носит крайне важный характер, к его составлению надо относится очень внимательно и заполнять все необходимые ячейки.

1. Вначале в отчете указывается год, за который он был составлен.
2. Далее вписывается полное наименование организации (с расшифровкой аббревиатуры организационно-правового статуса) и следующие данные:
   • дата составления,
   • код ОКПО (Общероссийский классификатор предприятий и организаций),
   • ИНН,
   • вид экономической деятельности (обязательно в виде кода ОКВЭД и расшифровки).
3. Ниже опять же вписывается организационно-правовая форма и форма собственности, а рядом коды ОКОПФ (Общероссийский классификатор организационно-правовых форм) и ОКФС (Общероссийский классификатор форм собственности).
4. В последней строке «шапки» документа указываются коды ОКЕИ (Общероссийский классификатор единиц измерения): т.е. тысячи или миллионы, используемые в отчете.

Заполняем раздел 1

Первый раздел документа содержит информацию о текущих денежных потоках.

• Первым делом сюда вписываются сведения о «приходе»: в строку 4110 вносятся данные об общей сумме поступивших денежных средств, которая затем разбрасывается по ниже лежащим тематическим строкам, — от 4111 до 4119 — в соответствии с бухгалтерскими регистрами. Здесь учитываются операции от реализации услуг и товарно-материальных ценностей, арендных платежей, процентов, роялти и других «входящих» финансов.
• В строке 4120 указывается общая сумма по произведенным в отчетный период платежам: оплате налогов и взносов в пенсионные фонды, заработной плате, перечислениях подрядчикам и поставщикам и т.д. Затем эта сумма точно также разносится в строки от 4121 до 4129.
• Далее в строку 4100 вносится показатель сальдо от текущих операций (т.е. сумма «входящих» финансов за минусом произведенных расходов).

В этот же раздел вписываются сведения о денежных перечислениях и поступлениях, которые нельзя однозначно классифицировать.

Важный нюанс: расходы в таблице необходимо указывать в круглых скобках, а акцизы, оплаченные поставщикам и подрядчикам, ровно как и НДС включать сюда не надо.

Заполняем раздел 2

Аналогичным образом заполняется раздел под названием «Денежные потоки от инвестиционных операций». Перво-наперво в строку 4210 вписывается «всего поступлений», в том числе от реализации акций, возврата по займам, дивидендам, продажи внеоборотных активов и т.д., которое затем разносится в нужных значениях по соответствующим строкам (от 4211 до 4219).

Ниже точно также заполняются «платежи» по инвестиционным операциям. В строку 4220 вписывается показатель «всего», который потом в полном соответствии с бухгалтерскими регистрами расписывается по находящимся ниже строкам (от 4221 до 4219), в том числе по приобретению и прочим затратным операциям с внеоборотными активами, выплатой процентов, приобретением долговых бумаг и т.д.

Затем вписывается значение сальдо денежных потоков от всех действий инвестиционного характера (поступление за минусом затрат).

Заполняем раздел 3

Последний раздел документа посвящен денежным потокам от различного рода финансовых операций. Здесь все аналогично:

1. сначала в строке 4310 указывается значение «всего» поступлений, которое затем распределяется по нижним строкам (от 4311 до 4319), в том числе сюда вписываются доходы от выпуска акций и облигаций, кредитов, займов и т.п.
2. Далее идентично предыдущим разделам вносятся показатели «всего» по финансовым платежам в строку 4320 с последующим их разнесением в строки от 4321 до 4329.
3. Затем указывается разница между «входящими» и «исходящими» денежными потоками за отчетный период по финансовым операциям.
4. В завершение в документ включается общее сальдо всех трех денежных потоков за отчетный период (может быть как со знаком плюс, так и со знаком минус), остатки финансов на начало и конец периода, а также разница курса между денежными единицами других стран и российским рублем, которая рассчитывается по специальной формуле (заполняется только тогда, когда организация производила расчетные операции в валюте).

После составления отчета документ передается на визирование руководителю организации, который своей подписью удостоверяет подлинность внесенных в него сведений.

Отчет о движении денежных средств

Отчет о движении денежных средств (форма 4) сдается один раз в год в составе годовой бухотчетности. В нем показаны все поступления и все платежи, а также остатки денег на начало и конец периода. Представлять отчет нужно всем организациям, кроме тех, кто вправе вести упрощенный учет.

Для чего используют ОДДС

Отчет о движении денежных средств (ОДДС) входит в состав бухгалтерской отчетности. Сдавать его нужно по итогам года. Отказаться от него вправе организации, которые представляют упрощенную бухотчетность:

• субъекты малого предпринимательства;
• некоммерческие организации;
• участники проекта «Сколково».

Бесплатно получить образец учетной политики и вести бухучет в веб‑сервисе для небольших ООО и ИП

ОДДС — это, по сути, пояснения к строке 1250 «Денежные средства и денежные эквиваленты» баланса. Он раскрывает информацию о платежах и поступлениях денег и денежных эквивалентов (например, банковских депозитов до востребования или векселей со сроком погашения до трех месяцев), а также об остатках денег на начало и конец периода.

ВНИМАНИЕ. При составлении ОДДС не учитываются денежные потоки, изменяющие состав, но не общую сумму денежных средств. Это получение наличных с банковского счета, перевод с одного счета на другой и проч.

Структура и содержание отчета о движении денежных средств

Бланк отчета утвержден приказом Минфина от 02.07.10 № 66н. Правила составления установлены ПБУ 23/2011 «Отчет о движении денежных средств».

В отчете три раздела.

В первом отражаются денежные потоки от текущих операций. Это выручка и платежи по обычной деятельности организации. По результатам таких операций, как правило, формируется прибыль (убыток) от продаж.

Во втором отражаются денежные потоки от инвестиционных операций. К ним относится покупка и продажа транспортных средств, оборудования и проч. Еще один пример — финансовые вложения, кроме покупки денежных эквивалентов и вложений, предназначенных для перепродажи в краткосрочной перспективе.

В третьем разделе показываются потоки от финансовых операций. Это вклады учредителей, поступления от выпуска акций, банковские кредиты и проч.

Проверить финансовое состояние своей организации и ее контрагентов

Правила и требования заполнения отчета о движении денежных средств

1. Поступления от продажи товаров, основных средств и прочего показывают без НДС. Платежи поставщикам и подрядчикам тоже отражают без НДС.
2. НДС и акцизы указывают отдельно, в свернутом виде, в составе денежных потоков от текущих операций. Берется весь НДС (акцизы), предъявленный покупателям, и сравнивается с суммой всего входного НДС (акцизов). Если предъявленный налог больше входного, разницу показывают по строке 4119 «Прочие поступления». Если меньше, то по строке 4129 «Прочие платежи».
3. Выданную зарплату (включая НДФЛ) и заплаченные страховые взносы отражают по строке 4122 «В связи с оплатой труда работников».
4. Налог на прибыль показывают отдельно по строке 4124 «Налог на прибыль организаций». Остальные налоги (кроме НДС, акцизов и НДФЛ) суммируют и отражают по специально введенной для этого строке — например, 4125 «Иные налоги и сборы».

Вести учет, готовить и сдавать отчетность по налогу на прибыль и НДС

Пример и порядок заполнения ОДДС

По состоянию на 31 декабря предшествующего года у ООО «Русалка» значились остатки: по счету 50 «Касса» — 10 000 руб., по счету 51 «Расчетные счета» — 50 000 руб.

Денежные потоки от текущих операций

В отчетном году на счет «Русалки» поступила выручка от продажи товаров на сумму 1 200 000 руб.(в т. ч. НДС 20% — 200 000 руб.). Компания перечислила поставщикам 840 000 руб. (в т. ч. НДС 20% — 140 000 руб.), сделала платежи в связи с заработной платой работников на сумму 250 000 руб. и перевела 98 000 руб. налогов (в т. ч. налог на прибыль —50 000 руб.).

В строках ОДДС отражено:

• 4110 «Поступления — всего» 1 060 тыс. руб.(1 000 + 60)

• 4111 «От продажи продукции, товаров, работ и услуг» 1 000 тыс. руб.(1 200 — 200)
• 4119 «Прочие поступления» 60 тыс. руб. (200 — 140)
• 4120 «Платежи — всего» 1 048 тыс. руб.(700 + 250 + 50 + 48)

• 4121 «Поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы услуги» 700 тыс. руб.(840 — 140)
• 4122 «В связи с оплатой труда работников» 250 тыс. руб.
• 4124 «Налог на прибыль организаций» 50 тыс. руб.
• 4125 «Иные налоги и сборы» 48 тыс. руб.(98 — 50)
• 4100 «Сальдо денежных потоков от текущих операций» 12 тыс. руб.(1060 — 1048)

Заполнить и сдать баланс по актуальной форме в ИФНС и Росстат Сдать бесплатно

Денежные потоки от инвестиционных операций

«Русалка» продала акции, выпущенные другой организацией, на сумму 500 000 руб. и выдала долгосрочный заем сторонней компании в размере 300 000 руб.

В строках ОДДС отражено:

• 4210 «Поступления — всего» 500 тыс. руб.

• 4212 «От продажи акций других организаций (долей участия)» 500 тыс. руб.
• 4220 «Платежи — всего» 300 тыс. руб.

• 4223 «В связи с приобретением долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам), предоставление займов другим лицам» 300 тыс. руб.
• 4200 «Сальдо денежных потоков от инвестиционных операций» 200 тыс. руб.(500 — 300)

Денежные потоки от финансовых операций

«Русалка» взяла в банке кредит на сумму 400 000 руб. и вернула его часть в размере 150 000 руб.

В строках ОДДС отражено:

• 4310 «Поступления — всего» 400 тыс. руб.

• 4311 «Получение кредитов и займов» 400 тыс. руб.
• 4320 «Платежи — всего» 150 тыс. руб.

• 4323 «В связи с погашением (выкупом) векселей и других долговых ценных бумаг, возврат кредитов и займов» 150 тыс. руб.
• 4300 «Сальдо денежных потоков от финансовых операций» 250 тыс. руб.(400 — 150)

Итоговые показатели

• 4400 «Сальдо денежных потоков за отчетный период» 462 тыс. руб.(12+200+250)
• 4450 «Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на начало отчетного периода» 60 тыс. руб.(10 + 50)
• 4500 «Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на конец отчетного периода» 522 тыс. руб. (462 + 60)

ВАЖНО. У формы отчета о движении денежных средств меняется код ОКУД. Прежнее значение — 0710004, новое — 0710005. Изменения внесены приказом Минфина от 19.04.19 № 61н, применяются с отчетности за 2019 год.

Анализ движения денежных средств организации: методические аспекты

Автор: Е.Н. Выборова, д-р экон. наук, профессор, г. Волгоград
Источник: Журнал “Аудитор” №10-2018
Опубликовано: 8 ноября 2018

Введение

Интенсивность и многообразие совер­шаемых организацией операций требуют более детального подхода к их оценке и сис­тематизации. Отсюда анализ ликвидности и платежеспособности будет включать оцен­ку движения денежных средств, которая предполагает изучение оценки оптималь­ного остатка денежных средств, скорости движения денежных средств, ритмичности, равномерности, сбалансированности их по­ступления и расходования, ликвидности всего потока.

Анализ движения денежных средств можно осуществлять применительно как к организации в целом, так и к ее струк­турным подразделениям, а также к отдель­ным хозяйственным операциям [3, 4, 6]. Традиционно такой анализ осуществляется в соответствии с формой № 4 «Отчет о дви­жении денежных средств» бухгалтерской отчетности. Анализ движения денежных средств на предмет избыточности или де­фицитности денежных средств не прово­дится, если организация осуществляет по­стоянный мониторинг оптимального остат­ка денежных средств.

Особенности применения прямого и косвенного метода при анализе движения денежных средств организации

Оптимальный размер денежных средств предполагает наличие определенного их объ­ема, позволяющего частично (как правило, в объеме от 5 до 20%) покрывать свои наи­более срочные обязательства и обеспечивать нормальное функционирование организации. При определении оптимального остатка де­нежных средств могут применяться модели, представленные в табл. 1 [1, 2, 5]. Определе­ние оптимального остатка денежных средств является важным этапом в исследовании. После этого анализируются структура и ди­намика движения денежных средств.

Анализ движения денежных средств может осуществляться на основе прямого либо косвенного метода. В основе прямого мето­да (табл. 2) исходным элементом является выручка. Принцип метода — «сверху-вниз» — от выручки к денежному потоку. Метод позволяет судить о ликвидности организации, детально раскрывает движение денежных средств на ее счетах, отражает валовые денежные поступления, но не показывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения величины денежных средств. Данный метод представляет интерес для кредитных организаций, с его помощью можно произвести оценку способности фирмы генерировать денежные потоки, необходимые для погашения займов. Прямой метод является более точным, чем косвенный, но и более трудоемким. С аналитической точки зрения он недостаточно информативен, поскольку не позволяет проследить трансформацию чистой прибыли в чистый денежный поток, т.е. не отражает связи между денежными потоками и финансовыми ресурсами.

Оценка основных моделей определения оптимального остатка денежных средств

В качестве границ может использоваться верхний и нижний квартиль

Исходным элементом косвенного метода является прибыль. Этот метод основан на идентификации и учете операций, связан­ных с движением денежных средств, и после­довательной корректировке чистой прибыли. Принцип метода — «снизу-вверх» — от чистой прибыли к денежному потоку. Метод позво­ляет объяснить причины расхождения между прибылью и изменением денежных средств за период. Он ориентирован на выявление затруднений в движении денежных ресурсов. Данный метод содержательно отличается от прямого тем, что позволяет отразить: чи­стую прибыль, амортизационные отчисления, резервы, запасы, дебиторскую задолженность, кредиторскую задолженность и т.п. Сравни­тельная характеристика методов представле­на в табл. 3.

Макет структуры бюджета движения денежных средств организации (на основе прямого метода) в системе бюджетирования

Отчет о движении денежных средств и его анализ

Отчет о движении денежных средств (или отчет о денежных потоках) обобщает существенные причины изменения денежных средств и их эквивалентов в компании в течение определенного периода времени. Все элементы отчеты можно сгруппировать по таким направлениям деятельности: операционная деятельность инвестиционная, финансовая деятельность, а также дополнительная информация.

Отчет о движении денежных потоков содержит информацию о денежных поступлениях компании и ее денежных выплатах в течение отчетного периода, показывая, как эти денежные потоки связывают конечный остаток денежных средств на балансе со значением на начало периода. Информация в отчете, составленная на кассовой основе, контрастирует с информацией в отчете о финансовых результатах, которая составлена по методу начислений. Это означает, что выручка в форме 2 не всегда равна денежным поступлениям от продажи товаров и услуг в форме 4. Например, отчет о финансовых результатах отражает доходы в момент осуществления сделки, а не после получения денежных средств; в отличие от него, отчет о денежных средствах отражает поступление денег в тот момент, когда они непосредственно получены предприятием (на расчетные счета или через кассу).

Связанные материалы

Процесс сопоставления указанных в отчетности доходов и потоков денежных средств от операционной деятельности дает полезную информацию о том, когда и как компания способна генерировать денежные средства от операционной деятельности. Хотя доход является важным показателем результатов деятельности компании, движение денежных средств также имеет важное значение для аналитика.

В качестве иллюстрации рассмотрим гипотетический сценарий, при котором компания отдает весь товар с отсрочкой платежа, но не получает за этот товар денег. Она сообщит о впечатляющих продажах в отчете о финансовых результатах, но, тем не менее, будет наблюдаться нулевой приток наличности, а это значит, что компания не выживет. Отчет о движении денежных средств также обеспечивает возможность сопоставления данных о денежных средствах в балансе на начало периода исследования и конец периода.

В дополнение к информации о полученных денежных средствах (или использованных денежных средствах) в рамках операционной деятельности, отчет о движении денежных средств содержит информацию о денежных средствах, полученных (или использованных), в инвестиционной и финансовой деятельности компании. Эта информация позволяет аналитику ответить на такие вопросы, как:

• генерирует ли компания достаточно денежных средств от своих операций, чтобы заплатить за ее новые инвестиции, или она опирается на новый выпуск долговых обязательств для их финансирования?
• платит ли компания свои дивиденды держателям обыкновенных акций, используя денежные средства, которые получены от операционной деятельности, от продажи активов, или от выпуска долговых ценных бумаг?

Ответы на эти вопросы очень важны, потому что, в теории, генерировать денежные потоки от операций можно бесконечно, но генерировать денежные средства путем продажи активов возможно только до тех пор, пока есть активы на продажу. Аналогичным образом, генерировать денежные средства от долгового финансирования возможно только до тех пор, пока кредиторы готовы кредитовать, а решение по кредитованию зависит от ожиданий того, что компания будет, в конечном счете, иметь достаточно наличных средств для погашения своих обязательств.

Таким образом, информация об источниках и использовании денежных средств помогает кредиторам, инвесторам и другим пользователям отчетности оценить ликвидность компании, платежеспособность и финансовую гибкость.

Компоненты и формат отчета о движении денежных средств

Аналитик должен уметь извлекать и интерпретировать информацию о движении денежных средств из финансовой отчетности, подготовленной в соответствии с любым допустимым форматом. Основные компоненты и допустимые форматы отчета о движении денежных потоков хорошо установлены:

• Отчет о движении денежных средств имеет подразделы, касающиеся конкретных пунктов операционной, инвестиционной и финансовой деятельности компании.
• Два форматы представления данных доступны: прямой и косвенный.

Прямой метод – метод, при котором происходит группирование по счетам предприятия.

Косвенный метод — метод, при котором операционная деятельность начинается с чистого дохода, который затем скорректированной на денежные средства, полученные от операционной деятельности.

Пример отчета следующий:

Таблица 1 – Пример отчета о движении денежных средств

За Январь — Декабрь 2019 г.

За Январь — Декабрь 2018 г.

Денежные потоки от текущих операций

от продажи продукции, товаров, работ и услуг

арендных платежей, лицензионных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей

от перепродажи финансовых вложений

поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы,услуги

в связи с оплатой труда работников

процентов по долговым обязательствам

налога на прибыль организаций

Сальдо денежных потоков от текущих операций

Денежные потоки от инвестиционных операций

от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложений)

от продажи акций других организаций (долей участия)

от возврата предоставленных займов, от продажи долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам)

дивидендов, процентов по долговым финансовым вложениям и аналогичных поступлений от долевого участия в других организациях

в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов

в связи с приобретением акций других организаций (долей участия)

в связи с приобретением долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам), предоставление займов другим лицам

процентов по долговым обязательствам, включаемым в стоимость инвестиционного актива

Сальдо денежных потоков от инвестиционных операций

За Январь — Декабрь 2019 г.

За Январь — Декабрь 2018 г

Денежные потоки от финансовых операций

получение кредитов и займов

денежных вкладов собственников (участников)

от выпуска акций, увеличения долей участия

от выпуска облигаций, вескелей и других долговых ценных бумаг и др.

собственникам (участникам) в связи с выкупом у них акций (долей участия) организации или их выходом из состава участников

на уплату дивидендов и иных платежей по распределению прибыли в пользу собственников (участников)

в связи с погашением (выкупом) векселей и других долговых ценных бумаг, возврат кредитов и займов

Сальдо денежных потоков от финансовых операций

Сальдо денежных потоков за отчетный период

Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на начало отчетного периода

Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на конец отчетного периода

Величина влияния изменений курса иностранной валюты по отношению к рублю

Классификация денежных средств компании

Все компании занимаются операционной, инвестиционной и финансовой деятельностью. Эти мероприятия используются в качестве структурных частей отчета о движении денежных средств в соответствии с МСФО и отечественными стандартами бухгалтерского учета. Эти элементы означают следующее:

• Операционная деятельность включает в себя ежедневную деятельность компании, которая создает доходы, в том числе, такие как продажа товаров и предоставление услуг. Поступление денежных средств происходит в результате продаж за наличные средства и от сбора дебиторской задолженности. Примеры включают денежные поступления от оказания услуг и лицензионных платежей, комиссионных вознаграждений и других доходов. Для того чтобы получать доход, компании принимают меры, например, такие как производство товаров, предоставление услуг. Отток денежных средств происходит в результате денежных расчетов по запасам, заработной плате, налогам и другим операционным расходам, связанным, например, с погашением кредиторской задолженности. Кроме того, операционные мероприятия включают в себя денежные поступления и платежи, связанные с ценными бумагами, предназначенными для заключения сделок или для торговых целей (в отличие от инвестиций в ценные бумаги).
• Инвестиционная деятельность — деятельность, связанная с покупкой и продажей долгосрочных инвестиций. Инвестиции включают в себя недвижимость, землю, оборудование, прочие основные средства; нематериальные активы; другие долгосрочные активы; долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения в долевые и долговые бумаги (облигации и кредиты), выпущенные другими компаниями.

Для целей учета в рамках инвестиционной деятельности не подходят инвестиции в долевые и долговые ценные бумаги, которые:

(а) являются эквивалентами денежных средств (очень краткосрочные, высоколиквидные ценные бумаги)

(б) являются торговыми ценными бумагами, покупка и продажа которых рассматриваются операционной деятельностью даже для компаний, где это не является основным видом деятельности.

В рамках инвестиционной деятельности поступление денежных средств включает в себя поступление от продажи неторговых ценных бумаг; собственности, земли, оборудования, прочих основных средств; нематериальных активов; или других долгосрочных активов. Отток денежных средств включают в себя денежные выплаты на приобретение этих активов.

• Финансовая деятельность включает в себя получение или погашение капитала, например, акционерного капитала и долгосрочной задолженности. Двумя основными источниками капитала являются финансирование акционеров и финансирование кредиторов. Поступление денежных средств в этой категории включает денежные поступления от выпуска акций (обыкновенные или привилегированные) или облигаций и денежные поступления от заимствования. Отток денежных средств включают в себя денежные выплаты в связи с выкупом акций, выплатой дивидендов, а также погашением облигаций и других заемных средств. Обратите внимание, что косвенные заимствования с использованием кредиторской задолженности не считаются финансовой деятельностью, такие заимствования будут классифицироваться как операционная деятельность.

В соответствии с МСФО существует некоторая гибкость при формировании отчетности, например, в части отображения информации о процентах и дивидендах. МСФО № 7 отмечает, что в то время как для финансового учреждения выплаченные и полученные проценты обычно будут классифицироваться как операционная деятельность, для других организаций целесообразным является использование альтернативных классификаций.

По этой причине, в соответствии с МСФО, полученные проценты могут быть классифицированы либо как операционная деятельность, либо как инвестиционная деятельность. В соответствии с МСФО, выплаченные проценты могут быть классифицированы либо как часть операционной деятельности, либо в качестве финансовой деятельности. Кроме того, в соответствии с МСФО, полученные дивиденды могут быть классифицированы либо как операционная деятельность, либо как инвестиционная деятельность. С другой стороны, выплаченные дивиденды могут быть классифицированы как операционная деятельности или финансовая деятельность. Компании должны использовать последовательную классификацию из года в год, что обеспечить возможность сравнивать данные из года в год.

Безналичные операции

Компании могут также участвовать в безналичной инвестиционной и финансовой деятельности. Безналичной является любая сделка, которая не предполагает приток или отток денежных средств. Например, если компания осуществляет обмен одного немонетарного актива на другой неденежный актив, то наличные средства в такой операции не используются. Аналогичным образом денежные средства не используются, когда компания выпускает обыкновенные акции, например, в связи с конвертацией конвертируемых облигаций или конвертируемых привилегированных акций.

10. Анализ движения денежных средств

Денежные средства — наиболее ликвидная часть текущих активов — являются составляющей оборотного капитала. К денежным средствам относятся деньги в кассе, на расчетных, текущих, специальных, валютных и депозитных счетах

Анализ денежных средств и управление денежными потоками включает в себя расчет времени обращения денежных средств (финансовый цикл), анализ денежного потока, его прогнозирование, определение оптимального уровня денежных средств, составление бюджетов денежных средств и т.п.

Основными задачами анализа денежных средств являются:

• оперативный, повседневный контроль за сохранностью наличных денежных средств и ценных бумаг в кассе предприятия;
• контроль за использованием денежных средств строго по целевому назначению;
• контроль за правильными и своевременными расчетами с бюджетом, банками, персоналом;
• контроль за соблюдением форм расчетов, установленных в договорах с покупателями и поставщиками;
• своевременная выверка расчетов с дебиторами и кредиторами для исключения просроченной задолженности;
• диагностика состояния абсолютной ликвидности предприятия;
• прогнозирование способности предприятия погасить возникшие обязательства в установленные сроки;
• способствование грамотному управлению денежными потоками предприятия.

Основным источником информации для проведения анализа взаимосвязи прибыли, движения оборотного капитала и денежных средств является баланс (ф. № 1), отчет о движении денежных средств (ф.№4)

Отчет о движении денежных средств — это документ финансовой отчетности, в котором отражаются поступление, расходование и нетто-изменения денежных средств в ходе текущей хозяйственной деятельности, а также инвестиционной и финансовой деятельности за определенный период. Эти изменения отражаются так, что позволяют установить взаимосвязь между остатками денежных средств на начало и конец отчетного периода.

Отчет о движении денежных средств — это отчет об изменениях финансового состояния, составленный на основе метода потока денежных средств.

Логика анализа движения денежных средств достаточно очевидна — необходимо выделить по возможности все операции, затрагивающие движение денежных средств.

Анализ движения денежных средств прямым и косвенным методом.

· прямой метод основывается на исчислении притока (выручка от реализации продукции, работ и услуг, авансы полученные и др.) и оттока (оплата счетов поставщиков, возврат полученных краткосрочных ссуд и займов и др.) денежных средств, т.е. исходным элементом является выручка;

· косвенный метод основывается на идентификации и учете операций, связанных с движением денежных средств, и последовательной корректировке чистой прибыли, т.е. исходным элементом является прибыль.

Прямой метод расчета основан на отражении итогов операций (оборотов) по счетам денежных средств за период. При этом операции группируются по трем видам деятельности:

· текущая (основная) деятельность — получение выручки от реализации, авансы, уплата по счетам поставщиков, получение краткосрочных кредитов и займов, выплата заработной платы, расчеты с бюджетом, выплаченные/полученные проценты по кредитам и займам;

· инвестиционная деятельность — движение средств, связанных с приобретением или реализацией основных средств и нематериальных активов;

· финансовая деятельность — получение долгосрочных кредитов и займов, долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения, погашение задолженности по полученным ранее кредитам, выплата дивидендов.

Необходимые данные берется из форм бухгалтерской отчетности: «Бухгалтерского баланса» и «Отчета о движении денежных средств.

Расчет денежного потока прямым методом дает возможность оценивать платежеспособность предприятия, а также осуществлять оперативный контроль за поступлением и расходованием денежных средств.

Таблица 1. Анализ движении денежных средств (прямой метод), тыс. руб.